مقالات تجارة العملات الفوركس تجارة العملات
و الذهب و الفضة
Keep An Eye On Momentum
إنّ العقائدَ
الرئيسيةَ للتحليلِ التقنيِ ذلك السعرِ يَكْذبُ كثيراً، لكن الزخمَ يَتكلّمُ
الحقيقةَ عموماً. كما لاعبو بوكرِ محترفينِ يَلْعبونَ اللاعبَ ولَيسوا البطاقاتَ،
يُتاجرُ تُجّارَ محترفينَ زخماً بدلاً مِنْ التَسعير. في تبادلِ العملات (إف إكس) ,
a نموذج زخمِ متينِ يُمكنُ أَنْ يَكُونَ أداةً ثمينةً لتجارة، لكن التُجّارَ
يُكافحونَ سؤالِ في أغلب الأحيان الذي نوعِ النموذجِ للإسْتِعْمال. هنا نَنْظرُ إلى
كَمْ أنت يُمْكِنُ أَنْ تُصمّمَ a نموذج زخمِ بسيطِ وفعّالِ في إف إكس يَستعملُ
إنحرافَ التقاربِ المتوسطِ المؤثّرِ (إم أي سي دي) مدرج إحصائي.
لماذا الزخم؟
أولاً، نَحتاجُ للنَظْر إلى لِماذا زخمِ مهمُ جداً للمُتَاجَرَة. أي طريق جيد
لفَهْم أهميةِ الزخمِ أَنْ يَخْطوَ خارج الأسواق الماليةِ جملةً ويَنْظرُ إلى صنفِ
ثروةِ الذي واجهَ الأسعار المتصاعدةَ لa وقت طويل جداً - إسكان. أسعار البيوت
مدروسة في طريقين: الزيادات والسَنَة الشهور أكثر من اللازم الزيادات سَنَوات أكثر
من اللازم الشهور. إذا أسعارِ بيوت في نيويورك كَانتْ أعلى في نوفمبر/تشرين الثّاني
مِنْ أكتوبر/تشرين الأولِ، ثمّ نحن يُمْكِنُ أَنْ بسلامة نَستنتجَ بأنّ المطلبِ
لإسكان أصرَّ وزياداتِ أخرى كَانتْ محتملة. على أية حال، إذا أسعارِ في
نوفمبر/تشرين الثّاني هَبطتْ فجأة مِنْ الأسعارِ دَفعتْ أكتوبر/تشرين الأولَ،
خصوصاً بعد باستمرار تمرّد لأغلب السَنَةِ، ثمّ الذي قَدْ يَعطي الفكرةَ الأولى إلى
a تغيير محتمل مِنْ الإتجاهِ. متأكّد، أسعار بيوت على الأغلب ما زالَتْ تَكُونُ
أعلى في a مقارنة سَنَوات أكثر من اللازم سَنَوات، يُهدّئُ الناسَ إلى الإعتِقاد
بأنّ سوقَ العقاراتَ ما زالَتْ مزدهرة. على أية حال، محترفو عقاراتِ، الذين مدركون
جيداً ذلك الضعفِ في إسكان يُظهرُ نفسه بعيداً في وقت سابق من الشهر أكثر من أرقامِ
شهرِ مِنْ البياناتِ سَنَواتِ أكثر من اللازمِ سَنَواتِ، سَيَكُونونَ ممانعينَ أكثر
بكثيرَ للشِراء تحت تلك الشروطِ.
في العقاراتِ، تُزوّدُ أرقامَ شهورَ أكثر من اللازمَ شهورَ مقياس لنسبةِ التغييرِ،
التي الذي دراسةُ الزخمِ كلّ شيء عن. الكثير مثل نظرائِهم في سوقِ العقاراتَ،
محترفون في الأسواق الماليةِ سَتُراقبُ زخمَ مِنْ أَنَّهُمْ يَعملونَ على السعرِ
للتَحْقيق الإتّجاهِ الحقيقيِ a تحرّك.
إستعمال مدرج إم أي سي دي الإحصائي لقيَاْس الزخمِ
نسبة التغييرِ يُمْكِنُ أَنْ تُقاسَ في a تَشْكِيلة الطرقِ في التحليلِ التقنيِ؛ a
دليل قوّةِ نسبيِ (آر إس آي) , a دليل قناةِ سلعةِ (سي سي آي) أَو a stochastic
مُذَبذِب يُمْكِنُ أَنْ كُلّ يَكُونَ يُستَعملُ لقيَاْس الزخمِ. على أية حال،
لأغراضِ هذه القصّةِ، مدرج إم أي سي دي الإحصائي المؤشرُ التقنيُ للإختيارِ.
(لتَعَلّم أكثرِ، يَرى إنحرافَ تقاربِ متوسطِ مؤثّرِ - جزء 2. )
إخترعَ أولاً مِن قِبل جيري Appel في السبعيناتِ، إم أي سي دي أحد الأسهلِ، مؤشرات
تقنية أكثر فاعلية رغم ذلك حول. عندما إستعملَ في إف إكس، يُسجّلُ الإختلافَ ببساطة
بين معدلِ الفترةَ 26 الأسّيَ المؤثّرَ (إيما) ومعدل الفترةَ 12 الأسّيَ المؤثّرَ a
زوج عملةِ. (لتَعَلّم أكثرِ، يَرى تجارة إنحرافِ إم أي سي دي وأساسيات المعدلاتِ
المؤثّرةِ المرجّحةِ. ) بالإضافة , a فترة تسعة إيما مِنْ إم أي سي دي نفسها
مُخَطَّطةُ بِجانب إم أي سي دي وتَفْعلُ كa خَطّ زنادِ. عندما يَعْبرُ إم أي سي دي
خَطّ الفترةَ تسعة مِنْ القاعِ، يُبيّنُ a تغيير إلى الأعلى؛ عندما يَحْدثُ
التحرّكَ في الإسلوبِ المعاكسِ , a إشارة جانب سلبي تُجْعَلُ.
هذا تذبذبِ إم أي سي دي حول خَطِّ الفترةَ تسعة خُطّطَ أولاً إلى a صيغة مدرج
إحصائي مِن قِبل توماس Aspray في 1986 وأصبحَ معروفاً كمدرج إم أي سي دي الإحصائي.
بالرغم من أن المدرج الإحصائي في الحقيقة a إشتقاق a إشتقاق، هو يُمكنُ أَنْ
يَكُونَ دقيقَ جداً كa دليل محتمل لتَسعير الإتّجاهِ. هنا طريقُ واحد لتَصميم a
نموذج زخمِ بسيطِ في إف إكس يَستعملُ مدرج إم أي سي دي الإحصائي.
1. الخطوة الأولى والأكثر أهميةً أَنْ تُعرّفَ a قطعة إم أي سي دي. لa موقع طويل ,
a قطعة إم أي سي دي ببساطة الدورةُ الكاملةُ جَعلتْ بمدرج إم أي سي دي الإحصائي
مِنْ الخرقِ الأوليِ مِنْ الـ0 الخَطِّ مِنْ الجانب السفلي إلى الإنهيارِ النهائيِ
خلال الـ0 الخَطِّ مِنْ topside. لa قصير، القواعد تَعْكسُ ببساطة. إحسبْ معارضَ 1
مثالَ a قطعة إم أي سي دي في إي يو آر / زوج عملةِ يو إس دي.
إعتقدْ 1
2. عندما قطعة إم أي سي دي مُؤَسَّسةُ، تَحتاجُ لقيَاْس قيمةِ الحانةِ الأعلى ضمن
تلك القطعةِ لتَسجيل نقطةِ مرجع الزخمَ. في حالة a قصير، العملية تُعْكَسُ ببساطة.
3. بَعْدَ أَنْ لاحظَ المستوى العالي المسبّقَ (أَو مستوى واطئ) في القطعةِ
السَابِقةِ، أنت يُمْكِنُ أَنْ ثمّ تَستعملُ تلك القيمةِ لبِناء النموذجِ. إنتِقال
للإعتِقاد 2، نحن يُمْكِنُ أَنْ نَرى بأنّ مستوى إم أي سي دي العالي السَابِق
كَانَ. 0027. إذا مدرج إم أي سي دي الإحصائي يُسجّلُ الآن a قراءة تحتية التي
قيمتها المطلقة تَتجاوزُ. 0027، ثمّ نحن سَنَعْرفُ بأنّ الزخمِ التحتيِ تَجاوزَ
زخماً صاعداً، ونحن سَنَستنتجُ بأنّ الإعدادَ الحاليَ يُقدّمُ a إحتمال عالي قصير.
إذا الحالةِ عُكِستْ وقطعةَ إم أي سي دي السَابِقة كَانتْ سلبية , a قراءة إيجابية
في القطعةِ الحاليةِ التي تَتجاوزُ المستوى الواطئَ الأوطأَ للقطعةِ المسبّقةِ ثمّ
تُشيرُ a إحتمال عالي لمدة طويلة.
إعتقدْ 2
ماذا المنطق وراء هذه الفكرةِ؟ إنّ المسلّمةَ الأساسيةَ بأنّ الزخمِ كما هو
مُبَيَّن من قبل مدرج إم أي سي دي الإحصائي يُمْكِنُ أَنْ يَعطي الأفكارَ إلى
الإتّجاهِ التحتيِ للسوقِ. إستعمال الفرضيةِ ذلك الزخمِ يَسْبقُ سعراً، إطروحة
الإعدادِ ببساطة هذا: a مستوى تحوّل عالي جديدِ في الزخمِ يَجِبُ أَنْ يُؤدّي إلى a
مستوى تحوّل عالي جديدِ في السعرِ، والعكس بالعكس. دعنا نُفكّرُ بشأن الذي هذا
نُصبحُ مفهوماً. أي مستوى تحوّل زخمِ الواطئ جديدِ أَو مستوى عالي يُخْلَقانِ عادة
عندما سعرَ يَجْعلُ a تحرّك مفاجئ وعَنيف في إتّجاهِ واحد. ماذا يُعجّلُ مثل هذا
عملِ السعرِ؟ أي إعتقاد مِن قِبل أمّا ثيران أَو الدببة التي تُسعّرانِ في الوقت
الحاضر مستويات تُمثّلُ قيمةً غير منتظمةَ، وفرصة ربح قوية لذا. نموذجياً، هؤلاء
المشترين أَو الباعةَ الأوائِلَ، وهم لَنْ يَتصرّفوا لذا بسرعة إذا هم لَمْ
يُعتقدوا بأنّ السعرِ كَانَ سيُؤدّي a حركة جوهرية في ذلك الإتّجاهِ. عموماً،
يَدْفعُ لسَيْر على طريقهم، لأن هذه المجموعةِ تُمثّلُ في أغلب الأحيان "حشد
تعويضِ".
على أية حال، بالرغم من أن هذا الإعدادِ قَدْ في الحقيقة يَعْرضُ a إحتمال عالي
مِنْ النجاحِ، هو على الإطلاق لا a يَضْمنُ فرصةَ مربحةَ. لَيسَ فقط سَيَفْشلُ
الإعدادَ أحياناً بشكل تامّ بالإشاراتِ الخاطئةِ المنتجةِ، لَكنَّه يُمْكِنُ أَنْ
يُولّدَ أيضاً a تجارة خاسرة حتى إذا الإشارةِ دقيقةُ. تذكّرْ بأنّ بينما زخمَ
يُشيرُ إلى a حضور قوي مِنْ الإتجاهِ، هو لَنْ يُزوّدَ أي إجراءِ إمكانيتِه
النهائيةِ. بكلمة أخرى، نحن قَدْ نَكُون مُتَأَكِّدينَ نسبياً إتّجاهِ التحرّكِ،
لكن لَيسَ غزارتِه. كَمَا هو الحَال مَعَ أكثر تجارة الإعداداتِ، الإستعمال الناجح
لنموذجِ الزخمَ أكثر بكثيرُ مسألة فَنِّ مِنْ العِلْمِ.
نَظْر إلى إستراتيجياتِ الدخولِ
أي تاجر يُمْكِنُ أَنْ يَستخدمَ عِدّة إستراتيجيات دخولِ مختلفةِ بنموذجِ الزخمَ.
الأسهل أَنْ يَأْخذَ a سوق لمدة طويلة أَو يُسوّقُ قصيرةً عندما الومضاتَ
النموذجيةَ a صفقة أَو a إشارة بيعِ. هذا قَدْ يَعْملُ، لَكنَّه يُجبرُ التاجرَ في
أغلب الأحيان لدُخُول الوقتِ الغير مناسبِ في الغالب، كالإشارة تُنتَجُ نموذجياً في
قمةِ المُطلقَ أَو قاعَ إنفجارِ السعرَ. الأسعار قَدْ تَستمرُّ أبعد في إتّجاهِ
التجارةِ، لَكنَّه من المحتمل أكثر بكثيرُ بأنّهم سَيَتتبّعونَ ثانية والذي التاجرُ
سَيكونُ عِنْدَهُ a فرصة دخولِ أفضلِ إذا هو أَو هي تَنتظرُ ببساطة. إعتقدْ 3
يَعْرضَ مثل هذه إستراتيجيةِ الدخولِ واحدة.
إعتقدْ 3
أحياناً سعر سَيَتتبّعُ ثانية ضدّ إشارةِ الإتّجاهَ إلى a درجة أعظم جداً مِنْ
متوقّعةِ ولحد الآن إشارةِ الزخمَ سَيَبْقى صحيحة. في تلك الحالةِ، بَعْض التُجّارِ
الماهرينِ سَيُضيفونَ إلى مواقعِهم - a ممارسة بأنّ بَعْض التُجّارِ عَيّنوا
"Shadding" بسخرية (ل"قصير يُضيفُ") أَو "Ladding" (ل"يُضيفُ لمدة طويلة"). للتاجرِ
الحديثِ، هذا يُمكنُ أَنْ يَكُونَ a مناورة خطرة جداً - هناك a إمكانية التي أنت
يُمْكِنُ أَنْ تَنتهي بالإضافة إلى a تجارة سيئة، ولذا، يُركّبُ خسائرَكَ، التي
يُمكنُ أَنْ تَكُونَ كارثيةَ. التُجّار المجرّبون، على أية حال، يَعْرفُ كَيفَ إلى
بنجاح "يُحاربُ الشريطَ" إذا يُدركونَ بأنّ السعرِ يَعْرضُ a إنحراف ذو مغزى مِنْ
الزخمِ.
وَضْع التوقّفاتِ والحدودِ
المسألة النهائية لإعتِبار أين يَضِعُ التوقّفاتَ أَو الحدودَ في مثل هذه الإعدادِ.
ثانيةً، ليس هناك أجوبة مُطلقة، وكُلّ تاجر يَجِبُ أَنْ يُجرّبَ على a حساب عينةِ
لتَقْرير له أَو خطرِها الخاصِ ويُكافئُ المعاييرَ. (لتَعَلّم أكثرِ، يَرى عينةً
أمامك غطس في. ) يَضِعُ هذا كاتبِ توقّفاتِه في الإنحراف المعياري المعاكسِ الـ1
مكانَ فرقةِ Bollinger بعيداً عن دخولِه، كما يَشْعرُ بأنّ إذا تَراجعَ السعرَ ضدّ
موقعِه بمثل هذا الكميةِ الكبيرةِ، الإعداد محتملُ جداً للفَشَل. أما بالنسبة إلى
الربحِ يَستهدفُ، بَعْض التُجّارِ يَحْبّونَ حَجْز المكسبِ بسرعة جداً، بالرغم من
أن التُجّارِ الأكثرِ صبراً يُمْكِنُ أَنْ يَحْصدوا جوائزَ أكبرَ بعيدةَ إذا
تُطوّرُ التجارةَ a تحرّك إتجاهي قوي.
الخاتمة
يَقُولُ التُجّارَ في أغلب الأحيان بأنّ أفضل تجارةِ قَدْ تَكُون الواحد أنت لا
تَأْخذُ. إحدى القوى الأعظمِ لنموذجِ الزخمَ بأنّها لا تَشْغلُ في إعداداتِ
الإحتمالِ المنخفضةِ. التُجّار يُمْكِنُ أَنْ يَقعوا فريسةَ إلى الإندفاعِ
للمُحَاوَلَة لمَسْك كُلّ دور وحيد أَو تحرّك زوجِ العملةَ. يَمْنعُ نموذجُ الزخمَ
مثل هذا السلوكِ التدميريِ عملياً بإبْعاد التاجر عن السوقِ عندما الزخمِ المعوّضِ
قويُ جداً.
إعتقدْ 4
كما غَنّى كيني روجرز مرّة في "المقامر "،" أنت يَجِبُ أَنْ تَعْرفُ متى تَحتجزُهم،
وأنت تَعرّفتَ متى تَطْوهم ". في تجارة، كما في البوكرِ، هذه المهارةُ الحقيقيةُ
للعبةِ. إنّ نموذجَ الزخمِ البسيطِ وَصفنَا هنا أداةُ واحدة التي نَتمنّى سَتُساعدُ
تُجّارَ العملةِ يُحسّنونَ عمليةَ إختيارِهم التجاريةِ ونَقُومُ بالإختياراتِ
الأذكى.
|